Primo livello di pensiero: consenso di gruppo

Il secondo livello di pensiero: il pensiero inverso

Quando vogliamo andare oltre la media, dobbiamo pensare più in alto degli altri

efficacia

Inefficacia

Non è completamente efficace o inefficace, è una questione di grado Sfruttare le inefficienze è il modo migliore per fare grandi investimenti Opportunità di investimento che esistono tra inefficace ed efficace

Analisi tecnica: può solo riflettere il passato e non può prevedere il futuro

Fondamenti: Capacità di percepire meglio il futuro

È necessario avere una forte capacità professionale e una ricca esperienza, altrimenti non acquistare facilmente a sinistra

Di tutti i modi possibili per guadagnare dagli investimenti, l’acquisto a prezzi bassi è il più affidabile.

Percorsi di profitto degli investimenti: apprezzamento del bene, leva finanziaria, vendita al di sopra del valore del bene, acquisto al di sotto del valore del bene

Dai valore nelle prime fasi del mercato rialzista e specula nelle fasi intermedie e finali del mercato rialzista. Godersi la bolla è pericoloso ma comunque attraente,

Il rischio è un evento che ha più probabilità che certezza che si verifichi

Il rischio di perdita è dovuto principalmente ai prezzi eccessivi. Un titolo con fondamentali scadenti potrebbe non perdere denaro se il suo prezzo azionario è sufficientemente basso. Per le buone azioni, essere troppo ottimisti può portare a perdite.

I rischi non possono essere eliminati, possono solo essere trasferiti e dispersi. Chiunque ti dica un modo per fare soldi senza rischi e ad alto rendimento o è un bugiardo o sei uno sciocco

Molte persone sopravvalutano la propria capacità di identificare i rischi e sottovalutano le condizioni necessarie per evitarli.

La diffusa opinione negativa minimizza il rischio perché ogni ottimismo viene rimosso dal prezzo

I rischi esistono nei mercati rialzisti, ma non possono essere osservati o verificati, quindi il controllo del rischio in quel momento non viene riconosciuto. Solo persone ben addestrate ed esperte possono esaminare i rischi durante i periodi di boom.

La differenza tra controllare il rischio ed evitare il rischio. Controllare il rischio è il modo migliore per evitare perdite ed è probabile che l’elusione del rischio venga evitata insieme ai guadagni. Se non vuoi perdere nulla, il modo migliore è andare corto, così non otterrai alcun guadagno.

Regola 1: La maggior parte delle cose sono cicliche

Regola 2: alcune delle maggiori opportunità di profitti e perdite arrivano quando gli altri dimenticano la regola 1

Esempi: eccitazione e frustrazione, ottimismo e pessimismo, avidità e paura, dubbio e credulità, avversione al rischio e tolleranza al rischio, ecc.

Tre fasi del mercato rialzista

Tre fasi del mercato ribassista

perché si verifica l'errore

Come farlo

Due sono gli elementi fondamentali di un grande investitore:

La maggior parte degli investitori seguono le tendenze

Ciò che dobbiamo fare è cogliere la direzione mutevole del pensiero pubblico, in modo da giudicare la nostra direzione positiva.

Solo quando la maggior parte delle persone non riesce a vedere il valore dell’investimento, il prezzo scenderà al di sotto del valore?

Il rischio deriva dai prezzi elevati, quindi i beni economici sono la migliore opportunità

Come trovare proprietà sottovalutate

Il ciclo rialzista-orso è molto lungo e richiede sufficiente pazienza

Grandi opportunità di acquisto si verificano quando i detentori di asset sono costretti a vendere. Queste persone abbondano nella crisi economica.

La chiave in una crisi è stare lontano dalle forze di vendita forzate e posizionarsi come venditore. Per soddisfare questo standard, gli investitori devono fare quanto segue:

Esistono due tipi di profeti: quelli ignoranti e quelli inconsapevoli della propria ignoranza.

Invalidità predittiva

cose che accadono intorno a te

termometro del mercato

Qual è una buona decisione? Una buona decisione dovrebbe essere presa da una persona logica, intelligente e perspicace quando si presentano le condizioni e prima che si verifichino i risultati. A lungo termine, le buone decisioni porteranno sicuramente ritorni sugli investimenti. Tuttavia, nel breve termine, quando le buone decisioni non riescono a portare ritorni sugli investimenti, dobbiamo essere pazienti.

Poiché la maggior parte dei risultati sono contro di noi, dobbiamo investire in modo difensivo. Per aumentare le nostre possibilità di successo, dobbiamo agire in modo contrario alla massa durante gli estremi del mercato: essere aggressivi quando il mercato è in ribasso ed essere cauti quando il mercato è in forte espansione.

Investimenti offensivi

investimenti difensivi

La chiave è l’equilibrio tra attacco e difesa

Le cause degli errori sono principalmente analitiche/di pensiero o psicologiche/emotive.

Bolle e crolli: quando i fattori psicologici portano alcuni investitori ad avere opinioni estreme che non sono compensate dalle opinioni degli altri, possono portare a prezzi troppo alti o troppo bassi

Un mercato surriscaldato significa che gli investitori sono desiderosi di investire i propri fondi nel mercato in cambio di rendimenti più elevati.

Come ottenere valore aggiunto

Deve avere una visione profonda del valore

Costruisci i tuoi valori sulla base di fatti e analisi

Il merito oggettivo non è un’opportunità di investimento. Compra bene, non comprare bene

Limitare il rischio: aumentare il potenziale di profitto, acquistare al di sotto del valore. Acquistare azioni in crescita o mercati in forte slancio non fa nulla del genere

Prezzo e valore sono influenzati dalla psicologia e dalla tecnologia, che possono entrambe dominare nel breve termine

I cicli economici e di mercato oscillano su e giù e la maggior parte delle persone crede che continueranno in questa direzione per sempre. Questo tipo di pensiero è pericoloso.

La psicologia dei gruppi mostra fluttuazioni simili a quelle del pendolo

Non sottovalutare mai il potere dell’ombra psicologica

La maggior parte delle tendenze alla fine si spinge troppo oltre

Determinare la posizione del ciclo: quando gli altri investitori sono spensierati, dovremmo essere cauti; quando gli altri investitori sono nel panico, dovremmo essere più attivi;

Non c’è differenza tra essere troppo avanti e commettere un errore, e un prezzo troppo basso non significa che aumenterà rapidamente.

Comprendere i rischi è importante quanto raccogliere i frutti

Evita di perdere investimenti e ne seguiranno di vincenti

Un margine di errore può darti forza e aiutarti a sopravvivere alle recessioni del mercato